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미국증시 분석70

미·중 AI 경쟁: 승자는 '최첨단 칩 확보국', 자본은 반도체 다음 어디로 이동하는가? 2025년 투자자 관점에서 풀어본 미국 vs 중국 컴퓨팅 파워 전쟁최근 글로벌 시장에서는 AI 경쟁 구도가 급격하게 변화하고 있습니다. 오랫동안 “미국은 최첨단 반도체를 보유하지만 전력이 부족하고, 중국은 풍부한 전력을 갖고 있으나 첨단 칩 접근이 제한된다”는 이야기가 반복되어 왔습니다. 그러나 번스타인의 애널리스트 스테이시 라스곤은 **“지금 중요한 것은 누가 기술을 보유하느냐가 아니라, 실제로 사용 가능한 컴퓨팅 파워를 얼마나 추가하고 있느냐”**라고 강조합니다.이 분석에 따르면 미국은 2025년에 최소 25 ZFLOPS 이상의 AI 연산 능력을 확보할 예정이며, 중국은 1 ZFLOP에도 미치지 못한다는 전망이 나왔습니다. 이는 단순한 기술 격차를 넘어, AI 경제권 구조가 이미 미국 중심으로 재편되.. 2025. 11. 30.
AI가 기기로 들어온다 – 애플·인텔 동맹, 2025년 기술 전환 시작됐다” 애플이 한동안 멀어졌던 인텔과 다시 손을 잡았습니다. 불과 4년 전까지만 해도 애플은 “인텔 칩 발열과 속도가 느리다”며 자체 설계한 Apple Silicon(M 시리즈)으로 완전히 전환했고, 인텔 기반 맥북은 단종되다시피 했습니다. 그런데 2025년을 앞둔 지금, 양사가 전격적으로 협력한다는 소식이 전해지면서 시장의 관심이 집중되고 있습니다.많은 분들이 “이제 와서 왜 다시 인텔인가?”라는 질문을 하는데, 그 핵심은 **“AI PC 시대를 대비하기 위한 전략적 결합”**입니다. 지금까지 AI는 클라우드에서 처리됐다면, 앞으로는 기기 내부에서 직접 AI 연산을 수행하는 구조, 즉 온디바이스(On-Device) AI 시대로 넘어갑니다. 스마트폰이나 PC가 스스로 판단하고 실행할 수 있는 단계로 진입하려면,.. 2025. 11. 29.
GGLL에 10억 달러가 몰린 이유 AI 투자 흐름이 NVIDIA에서 Alphabet으로 넘어가는 순간최근 글로벌 ETF 시장에서 눈에 띄는 변화가 나타났습니다. Alphabet(구글)의 AI 랠리를 따라 2배 레버리지 ETF GGLL에 자금이 단숨에 10억 달러 이상 유입되면서 투자자들은 “AI 확장 사이클이 시작됐다”고 판단하기 시작했습니다.2024년에는 NVIDIA를 중심으로 한 AI 반도체 투자가 시장을 주도했다면, 2025년에는 AI 서비스·광고·클라우드 등 실제 수익화 단계로 투자 흐름이 이동하고 있습니다. 특히 Google이 발표한 Gemini 기반 AI 검색 시스템과 광고 최적화 기술이 시장 기대를 끌어올리면서, **“이제는 기술 생산이 아니라 AI 활용 모델에 자본이 모이고 있다”**는 해석이 제기됩니다.조용한 시기에 방향.. 2025. 11. 28.
AI가 멈춘 순간, 자본은 ASML을 향했다 – 2026년 반도체 전환 신호 – Morgan Stanley가 목표가 1,000유로로 상향한 기술적 근거최근 기술주 중심 시장은 숨 고르기에 들어간 듯 보입니다. NVIDIA 주가는 -2.59% 하락했고 AI 성장주들도 단기 조정 흐름을 보이고 있습니다. 하지만 이는 위험 회피가 아니라 **“다음 사이클 진입 전 포지션 재정비 과정”**으로 해석하는 것이 타당하다는 분석이 등장했습니다. Morgan Stanley가 **ASML의 목표주가를 975유로에서 1,000유로로 상향하며 유럽 반도체 산업 Top Pick(최고 선택)**으로 지정한 이유도 여기에 있습니다.이 분석의 핵심은 단순한 실적 회복이 아니라 2026년 DRAM 기술 전환과 이에 따른 EUV 장비 수요 폭증, 그리고 AI 반도체 설계 변화가 촉발하는 투자의 방향성입니다. .. 2025. 11. 27.

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